Цирковые обезьяны истошно кричат в своих клетках, а за пределами цирка разгораются сцены насилия и смерти. Это время Испанской гражданской войны, и Рыжий клоун, оказавшийся в плену обстоятельств, вынужден вступить в ряды народного ополчения. Он сражается с солдатами Национальной гвардии, вооруженный мачете и облаченный в свой шутовской костюм.
Прошло много лет, и во времена диктатуры Франко Хавьер, сын Рыжего клоуна, находит работу в цирке в роли Белого (печального) клоуна. Этот цирк наполнен необычными персонажами, и Хавьер завязывает дружбу с человеком-пушечным ядром и сварливой парой дрессировщиков собак. На арене он становится партнером Рыжего клоуна по имени Серхио.
Основная линия истории разворачивается вокруг сложного любовного треугольника, в который вовлечены Хавьер и Серхио. Их отношения полны страсти и ненависти, и оба они стремятся завоевать сердце самой красивой женщины в цирке. Каждый из них готов рискнуть жизнью, но не смириться с поражением в борьбе за любовь этой роковой красавицы. Весьма напряженная атмосфера цирка и внутренние конфликты героев создают уникальную картину, отражающую не только личные драмы, но и историческую реальность того времени.
